都说公司税率比个人的低，一些朋友问如果把投资房用公司形式持有，那是不是能省税？
很久以前我跟大家讨论过”投资房由个人持有、还是公司持有，哪个更省税“的话题，基于此，我决定将这篇小文再发一遍，以前没看过的同学可以看看，上一届已经看过的可以再看一遍，建议转发并收藏……说不定明年还用得上。
加拿大公司的税率不像个人税率分那么多档，知道三档就够用了：12.2%，26.5% 和 50.17%。
- 12.2% 或 26.5% – 适用于积极收入 (active business income)，通过吭哧吭哧干活赚来的钱才叫 “积极收入”，比如靠卖产品、提供服务挣钱，它的最大特点是必须花上时间和精力才能获得；举个例子：
大卫经营餐馆，今年净利润20万。如果用个人名义经营，个人交税 7万；如果用公司经营，公司交税2.4万。 “公司省税” 的说法就这么来的。
公司的积极收入前50万的利润税率12.2%； 超过50万的部分税率26.5%。
公司必须是加拿大人控股的私人公司 – Canadian controlled private corporation(CCPC)，收入必须“积极”。
- 50.17% – 被动收入 (passive income) -和上面相反，不需要吭哧吭哧干活就能赚钱的，叫被动收入。投入后就会自动帮你生财，比如存一笔 GIC，银行到时候就会发利息；买股票，拿到了分红和增值收益；买一处投资房，平时收租金，卖房还有增值；这些叫 “被动收入” 也叫“投资收入” 。房租、利息、版税、分红、和增值，都是常见的被动收入。
举个例子
一家公司持有几处房地产，主要是收租，并且全年都不到6个全职雇员属于 ”specified investment business“, 租金得按 50.17%交税。
A “specified investment business” includes any business with less than six full-time employees throughout the year and has the “principal purpose” of earning income from property or the leasing of property.
案例
Maki 成立了一家holding company持有并翻建房子 (按这个模式 buy – renovation – resell)。从2006到2016间，公司共持有过 11套房：
- 109 Guelph Crescent – 2001 年由个人购入，个人居住到 2006年转到公司名下。2009年装修、出租，2016卖出；
- 318 Avenue H South – 2006年购入，2008装修，正在挂牌出售；
- 409 和429 Avenue C South – 分别于2006和2008年购入，一直出租至今；
- 其余6套均于2008年公司名义购入并出租。2012年将其中一套重建；2013年全部上市，2套当年卖出，1套2015年卖出，1套2016年卖出。
Maki 的目标是： 持有房子+翻建+卖。
他自述：自己是一个小小地产开发商，资金不足，无法一次性翻建所有的房子，只好先将几个出租掉，靠租金维持生计。而且，卖掉的那几套都是按 business income交的税，所以他认为房租符合”积极“收入，应适用低税率。
但法官认为，这几年公司的 “principal purpose”并没有像普通builder那样去翻建卖房，而是在挣租金。公司也没有雇佣5个以上的全职雇员，因此属于 specified investment business，房租必须用 50.17% 的高税率。
记住，只有公司保持全年雇佣5个以上的全职雇员才可将被动收入转化为积极收入，才可用 12.2%的低税率。
短期看，用公司持有投资房，由于租金是被动收入，得交50.17%的高税。除非你个人此时的税阶比 50.17% 还高，否则用公司并不合适；赶上年景不好时租金是亏的，那放在个人名下更合适，因为rental loss 可冲抵个人的其他形式的收入，比如个人 T4 和自雇收入；而房子放在公司里，亏损只能公司用，无法转给个人。可以说， 当投资房的规模较小的时候，用个人比用公司好。
但长期看，用公司持有房产还是合适的。加拿大的税制遵循着一个大目标 ” tax integration”。简而言之，就是一笔收入无论个人去挣，还是通过公司挣再发回到个人，二者最终的交税应该是一样的。为了这个大目标，写税法的达人们做了巧妙的设计，其中一个环节就是引进了 RDTOH （全称 Refundable Dividend Tax On Hand）概念。那是什么意思呢？
举个例子
公司有10万的被动收入，按50.17%税率，交税$50,170，是不是很心痛。但是，这高税的一部分被RDTOH (10万*30.67% = $30,670)悄悄记下来了，年复一年积攒，直到有一天，股东开始分红了(taxable dividend)，那公司就从RDTOH中拿回了退税。
每给股东发 $1 的 taxable dividend, 公司层面便可返回 38.33 cents 的退税；换个角度说，每给股东发 $2.61 的 taxable dividend, 公司可拿回来 $1 的退税。
股东如果想把这$30,670全拿回来，公司必须给他发够分红$80,016(因为$80,016*38.33% = $30,670)。
当然，股东得到了分红，还得交个人税。但也有办法，因为分红可逐年慢慢分，不必一次发那么多。等退休了，个人税阶降到底了再拿分红，税就会低很多。假设一个人没有其他收入只有分红8万，个人税只交7千；如果分红降到4万，那他几乎不交个人税了。
所以，公司交的50.17%的高税可以理解成一个变相的预留税，先交了存在CRA的口袋，等到给股东分红的时候，其中的30.67%还会返给公司。所以算下来这10万被动收入的实际税率只有 19.5%，真的是很低了。
可惜的是，大多数人只顾眼前，不看长远，导致轻易地被 50.17%的高税吓跑了，没能了解到后来的 19.5%。当然了， 也有人即使知道有RDTOH这个设计也不愿先交那50.17%，因为毕竟还要等到分红的那一天退税才能实现。
大型的 plaza 、办公楼、商业物业用公司持有
财大气粗的人购置大型商业物业往往选择用公司持有，而且还用一堆公司搭建起层层架构。到了这个规模，看重的是规避法律风险，和未来的传承。公司是独立的法律实体，发生法律纠纷时独立担当，可有效地把风险和个人财富隔离开来。将来卖，也是通过转让股份来转让物业，根本不用一套一套地单独过户。我们经常听说的谁谁又收购了谁谁啊，多多少少都离不开股份的交易。几乎没有一家大公司是只靠内部扩张成长起来的，都是通过某种程度、某种方式的收购合并壮大的。而收购呢， 又分为股权收购、资产收购和混合收购，超纲了此文就不展开讲了。
马云，Carol Ma，CPA，TEP, 加拿大会计师、信托遗嘱规划师。2006 –2014年就职于加拿大联邦税务局(CRA)，先后担任中小企业税务审计部 (Audit Division)地下经济审计官、重案调查部 (Investigation/Enforcement Division)特殊犯罪收入调查官、税案申诉部(Appeals Division) 税务申诉裁决官。2014年加盟 Tax Solutions Canada 出任 Tax Manager，2015成立 JKtax 马云会计师事务所。联系电话 905-940-1999；邮件 admin@jktax.ca；办公室微信 jktax-vivian
